Chủ nhật, 06/10/2024

Thị phần NPK bão hòa: Doanh nghiệp phân bón tìm đường mở rộng

07/07/2024 2:49 PM (GMT+7)

Kinh doanh phân bón tương đối ổn định trong năm 2024 do giá bán và sản lượng tiêu thụ không còn nhiều dự địa tăng trưởng.

Vì sao phân khúc phân bón NPK bị bão hòa?

Theo báo cáo ngành phân bón của Công ty Chứng khoán Rồng Việt (VDSC), hiện nay Việt Nam đã tự chủ trong việc sản xuất phân ure, phân lân và NPK, riêng phân kali phải nhập khẩu hoàn toàn do không có quặng Potash.

Tổng công suất sản xuất các loại phân bón trong nước đều vượt nhu cầu tiêu thụ mỗi năm. Dẫn đầu là NPK, chiếm 35% tổng nhu cầu cả nước do mang tính kinh tế cao. Loại phân quan trọng thứ 2 là ure, chiếm 28%, tiếp đến phân lân với 17% và các loại phân bón khác.

Thị phần NPK bão hòa: Doanh nghiệp phân bón tìm đường mở rộng- Ảnh 1.

Nhìn chung, về phân khúc thị trường NPK khá phân mảnh với sự tham gia của nhiều doanh nghiệp do rào cản gia nhập thấp. Nguyên nhân là do các doanh nghiệp nhỏ lẻ và hộ kinh doanh thường sử dụng công nghệ đơn giản pha trộn các loại phân đơn ở khâu đầu vào, trong khi các công ty lớn dùng công nghệ hiện đại, công thức hóa học phức tạp hơn để sản xuất, dẫn đến sự chênh lệch về chất lượng và giá bán.

Hiện nay, Các doanh nghiệp nhỏ và hộ kinh doanh chiếm khoản 52% thị phần NPK, trng khi đó doanh nghiệp có sản lượng lớn nhất nước là Phân bón Bình Điền (BFC) và Hóa chất Lâm Thao (LAS) chỉ chiếm lần lượt 15 và 19%.

Về thị phần ure cả nước, Tập đoàn Dầu khí Việt Nam (PVN) giữ vị trí thống trị với thị phần khoảng 65%, trong khi Tập đoàn Hóa chất Việt Nam (Vinachem) chiếm gần 30%. Các công ty con thuộc Tập đoàn PVN (DPM, DCM) chiếm lĩnh thị trường miền Nam và khu vực Tây Nguyên, các công ty thuộc Vinachem chi phối thị trường phía Bắc.

Thị phần NPK bão hòa: Doanh nghiệp phân bón tìm đường mở rộng- Ảnh 2.

Theo đánh giá của ngân hàng RaboBank (Nhà cung cấp dịch vụ tài chính và ngân hàng đa quốc gia, trụ sở Hà Lan) đối với triển vọng năm 2024, dự báo tổng sản lượng tiêu thụ phân bón toàn cầu tăng 5% so với năm 2023 nhờ giá bán thấp hơn và nguồn cung được cải thiện.

Ngân hàng RaboBank cũng đưa ra những phân tích và dự báo lượng tiêu thụ phân lân toàn cầu trong năm 2024 sẽ đạt 35,2 triệu tấn, trong khi đó sản lượng phân lân sẽ đạt 35,3 triệu tấn, tạo ra một thị trường khá cân đối.

Việt Nam có thể sản xuất được phân lân nhờ có quặng Apatite, tuy nhiên công nghệ sản xuất đơn giản (chủ yếu nhập máy móc thiết bị từ Trung Quốc), nên chất lượng phân trong nước kém hơn các loại phân nhập khẩu. Các công ty sản xuất phân lân có công suất lớn hiện nay như LAS, DDV đều thuộc tập đoàn Vinachem.

Thị phần NPK bão hòa: Doanh nghiệp phân bón tìm đường mở rộng- Ảnh 3.

Cán cân cung - cầu thế giới cân bằng

Cũng theo VDSC, nguồn cung ure thế giới trong năm 2024 sẽ được cung cấp chủ yếu từ các nước xuất khẩu lớn như Trung Quốc và Nga.

Uớc tính, trong quý II/2024, công suất sản xuất ure của Trung Quốc sẽ tăng lên tới 188.000 tấn/ngày, vượt xa mức trung bình của cả năm 2023 khoảng 14%. Tổng công suất thiết kế của các nhà máy ure tại nước này ước đạt 60 triệu tấn/năm, trong khi lượng tiêu thụ trong nước chỉ chiếm khoảng 50% và thường tập trung vào các mùa vụ cao điểm của 6 tháng đầu năm. Với việc công suất sản xuất dư thừa, Trung Quốc sẽ đẩy mạnh thị trường xuất khẩu trong 6 tháng cuối năm.

Mặt khác, với trữ lượng khí dồi dào, giá thành sản xuất ure tại Nga rất thấp và chỉ bằng một nửa so với các nhà máy khác tại Châu Âu. Điều này, tạo điều kiện cho các doanh nghiệp tại Nga có giá thành cạnh tranh hơn trong thị trường xuất khẩu.

Thị phần NPK bão hòa: Doanh nghiệp phân bón tìm đường mở rộng- Ảnh 4.

Với nhu cầu nhập khẩu từ các nước lớn giảm trong năm 2024, trong khi nguồn cung từ Trung Quốc và Nga vẫn hiện hữu, Hiệp hội lương thực thế giới (IFA) dự báo giá ure có thể dao động từ 320 - 350 USD/tấn trong năm 2024, không chênh lệch quá nhiều so với mức trung bình 358 USD/tấn trong năm 2023.

Thị phần NPK bão hòa: Doanh nghiệp phân bón tìm đường mở rộng- Ảnh 5.

Trong khi đó, VDSC dự đoán sản lượng tiêu thụ ure trong nước sẽ không biến động nhiều so với năm 2023, vì giá bán trong nước cao hơn từ 5 – 10% so với giá thế giới. Đây cũng là nguyên nhân tạo ra áp lực cho các doanh nghiệp sản xuất trong nước do nguồn phân bón nhập khẩu có giá rẻ hơn.

Bên cạnh đó, triển vọng xuất khẩu không còn nhiều, trong khi tổng công suất sản xuất phân bón trong nước đã vượt hoặc gần như tương đương nhu cầu tiêu thụ mỗi năm, khiến thị trường phân bón gần như bão hòa. Do đó, cơ hội gia tăng sản lượng từ nhu cầu tăng là không lớn.

Các doanh nghiệp lớn tìm cách gia tăng thị phần trong phân khúc NPK

Tổng công suất thiết kế NPK trong nước gần 4 triệu tấn/năm, hiệu suất hoạt động trung bình ngành qua các năm dao động từ 49% đến 60%, cho thấy hầu hết các công ty sản xuất trong nước đều đang gặp tình trạng dư thừa công suất.

Thị phần NPK bão hòa: Doanh nghiệp phân bón tìm đường mở rộng- Ảnh 6.

So với mức đỉnh trong tháng 6/2022, giá phân bón NPK giảm chậm và giữ ổn định hơn so với các loại phân đơn khác. Nguyên nhân chủ yếu là do phân bón NPK mang lại hiệu quả kinh tế cao hơn. Theo ước tính, ure đầu vào chiếm khoảng 50% chi phí sản xuất NPK, kali chiếm khoảng 28% và phân lân chiếm khoảng 22%. Do đó, biên lợi nhuận của các công ty sản xuất NPK thường biến động ngược chiều với biến động giá ure.

Thị phần NPK bão hòa: Doanh nghiệp phân bón tìm đường mở rộng- Ảnh 7.

VDSC cũng nhận định, những doanh nghiệp tham gia thị trường sau với công nghệ hiện đại, tiên tiến hơn, hoạch định chiến lược kinh doanh rõ ràng hơn sẽ chủ động gây sức ép tiêu cực lên thị phần của những công ty lâu năm trên thị trường nhưng ít năng động.

Trong năm 2024, thị phần ure đã bão hòa nên hầu hết các doanh nghiệp lớn như DPM và DCM đều muốn gia tăng thị phần tại phân khúc NPK. Và gần đây nhất là thương vụ của DCM mua lại nhà máy sản xuất NPK Hàn – Việt (KVF), công suất đạt 360.000 tấn/năm. Sau thương vụ này, tổng công suất NPK của DCM lên 660.000 tấn/năm.

Thâm nhập thị trường từ cuối 2018 nhưng sản lượng tiêu thụ hằng năm của DPM chỉ dao động từ 40% - 50% công suất thiết kế. Phân khúc NPK của DPM chỉ mới phục hồi trong quý I với biên lợi nhuận gộp đạt 5%, trong khi ghi nhận lỗ gộp trong 4 quý liền kề trước đó.

Mặc dù có lợi thế về khả năng tự chủ nguồn ure đầu vào nhưng theo đánh giá của VDSC, các công ty lớn như DPM và DCM cần thời gian và các chiến lược phù hợp để thâm nhập hiệu quả vào thị phần NPK.

Bình luận của bạn
(*) Nội dung bắt buộc cần có
Bình luận
Xem thêm bình luận

Nhập thông tin của bạn

TP.HCM đẩy mạnh kích cầu tiêu dùng cuối năm

TP.HCM đẩy mạnh kích cầu tiêu dùng cuối năm

Ngành công thương TP.HCM đang tích cực chuẩn bị triển khai kế hoạch bình ổn hàng hóa, kích cầu tiêu dùng, bảo đảm đáp ứng nhu cầu mua sắm của người dân dịp cuối năm.

Dự án sân bay Long Thành cần sớm có đường cất hạ cánh số 2

Dự án sân bay Long Thành cần sớm có đường cất hạ cánh số 2

ACV cho rằng việc đầu tư đường cất hạ cánh số 2 giúp nâng cao năng lực khai thác hệ thống sân đường khu bay, đảm bảo an toàn và khai thác hiệu quả các công trình đã đầu tư thuộc dự án sân bay Long Thành.

HDBank triển khai hàng loạt gói hỗ trợ đồng bào bị ảnh hưởng bởi bão lũ

HDBank triển khai hàng loạt gói hỗ trợ đồng bào bị ảnh hưởng bởi bão lũ

HDBank triển khai nhiều gói vay với mức lãi suất thấp, và điều chỉnh lãi suất hàng năm để sát cánh cùng khách hàng bị ảnh hưởng bởi bão Yagi và hoàn lưu bão.

Apple bất ngờ tung ra iOS 18.0.1 cho người dùng iPhone

Apple bất ngờ tung ra iOS 18.0.1 cho người dùng iPhone

Apple vừa bất ngờ phát hành bản cập nhật iOS 18.0.1 cho các mẫu iPhone tương thích, gây ngạc nhiên cho nhiều người do thời điểm triển khai không giống với chu kỳ cập nhật thông thường của hãng.

Bà con vùng bão - lũ Lào Cai và Yên Bái được hỗ trợ sinh kế 3 tỷ đồng

Bà con vùng bão - lũ Lào Cai và Yên Bái được hỗ trợ sinh kế 3 tỷ đồng

Ngày 4/10, Công ty CP Bình Điền Ninh Bình đã khởi động Chương trình “Mang sinh kế cho bà con vùng bão - lũ”. Với sự phối hợp của Báo Nông Thôn Ngày Nay/Dân Việt, người dân các tỉnh Lào Cai và Yên Bái được hỗ trợ 3 tỷ đồng gồm ngô giống và các loại phân bón.

TP.HCM siết hoạt động thu đổi ngoại tệ, người dân phải chú ý gì?

TP.HCM siết hoạt động thu đổi ngoại tệ, người dân phải chú ý gì?

Ngân hàng Nhà nước chi nhánh TP.HCM yêu cầu tăng cường kiểm tra, giám sát hoạt động thu đổi ngoại tệ. Với người dân nên mua bán ngoại tệ tại các ngân hàng, không mua bán ở thị trường tự do, trái với quy định và tiềm ẩn nhiều rủi ro.